«Анализ долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений» - Курсовая работа

Содержание

Введение

1. Теоретические основы анализа долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений

1.1. Понятие финансовых вложений

1.2. Анализ эффективности долгосрочных инвестиционных проектов

1.3. Депозитные вклады как форма краткосрочных финансовых вложений. и доходы вексельного обращения

2. Анализ системы управления портфельными инвестициями ООО «Курскглавснаб»

2.1. Общая характеристика деятельности ООО «Курскглавснаб»

2.2. Анализ дебиторской

2.3.Анализ денежных потоков предприятия, связанных с инвестициями в ценные бумаги

3 Проблемы и пути решения, связанные с возникновением дебиторской и кредиторской задолженности

3.1 Разработка альтернативных финансовых вложений

3.2 Расчет эффективности предложенных мероприятий

Заключение

Список использованной литературы

Приложения

Введение

Актуальность рассматриваемой темы, состоит в том, что долгосрочные инвестиции и финансовые вложения являются наиболее привлекательным видом доходов в наше время. В настоящий момент большая часть населения убедилась в том, что вложение денег в ценные бумаги и долгосрочные инвестиции не только выгодно, но ещё и надежно так как носит залоговый характер, который обладает практически 100%-ной надежностью и гарантирует вкладчику возвращение средств. Если раньше в стране валютные накопления достигали от 60 до 100 млрд долл. Это – замороженные неработающие деньги, находящиеся в чулке. То теперь все больше людей стало вкладывать свободные финансовые средства в краткосрочные ценные бумаги, так как они более доходны, чем долгосрочные, что приводит к постепенному развитию реального производства и оживлению экономики в целом и благотворно сказывается на развитии фондового рынка.

Основная цель работы – проанализировать долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения на предприятии, на примере ООО «Курскглавснаб»

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

- теоретическое изучение анализа долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений;

- анализ долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений на предприятии ООО «Курскглавснаб» ;

- на основе проведенных исследований дать рекомендации по совершенствованию управления дебиторской задолженности и денежных средств.

Объектом анализа в данной курсовой работе является закрытое акционерное общество «Агропромдор».

Предмет изучения долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения ООО «Курскглавснаб» .

Источниками информации для анализа финансового состояния предприятия послужили:

- бухгалтерский баланс (форма №1);

- отчет о прибылях и убытках (форма №2)

Заключение

Дебиторская задолженность представляет собой сумму долгов, причитающихся организации от юридических или физических лиц в результате хозяйственных отношений между ними.

Краткосрочные финансовые вложения отражают инвестиции предприятия в ценные бумаги других предприятий, в облигации, а также предоставленные займы на срок не более года. Покупка этих ценных бумаг производится не с целью завоевания рынков сбыта или распространения влияния на другие компании, а в интересах выгодного помещения временно свободных средств.

Политика управления дебиторской задолженностью представляет собой часть общей политики управления оборотными активами и маркетинговой политики предприятия, направленной на расширение объемов реализации продукции и связанной с оптимизацией размера дебиторской задолженности и обеспечением своевременной ее инкассации.

Общество с ограниченной ответственностью ООО «Курскглавснаб» занимается продажей тракторной техники производства ОАО «Промтрактор». Деятельность предприятия за анализируемый период характеризуется следующими данными.

За период 2007–2009 гг. выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг в ООО «Курскглавснаб» обнаруживает устойчивую тенденцию к росту. В 2008 году по сравнению с 2007 годом увеличение составило 2,04 раза, в 2009 году по сравнению с 2008 годом показатель возрос в 2,4 раза. В целом за период 2007–2009 гг. выручка от продажи товаров, продукции, работ и услуг увеличилась в 4,9 раза, достигнув в 2009 году уровня 26186 тыс. руб. Столь значительный рост показателя обусловлен стабилизацией деятельности ОАО «Промтрактор» и расширением деятельности ООО «Курскглавснаб». В 2008 году были увеличены торговые площади и расширен ассортимент предлагаемых покупателям запасных частей. В октябре 2009 года начала внедряться система продажи автомобилей в кредит.

В 2007 году деятельность предприятия была убыточной, что обусловлено трудностями как внешнего (неблагоприятная конъюнктура рынка, поиск своего места на рынке), так и внутреннего порядка (становление организации, трудности с финансированием и т.п.). Деятельность ООО «Курскглавснаб» в 2007 году была убыточной – сумма убытка составила 900 тыс. руб. В 2008–2009 гг. положение улучшилось и прибыль от продаж в 2008 году составила 201 тыс. руб. В 2009 году предприятие также имело положительный финансовый результат – прибыль от продаж 911 тыс. руб.

Краткосрочные финансовые вложения ООО «Курскглавснаб» – это предоставленные предприятием займы другому предприятию – ООО «РемТрактор» в сумме 90 тыс. руб. в 2007 году, 50 тыс. руб. в 2008 году и 100 тыс. руб. в 2009 году.

Выручка от продаж за анализируемый период увеличивается, сумма среднегодовой дебиторской задолженности снижается. Это обусловило значительное ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности с 4,6 оборотов в 2007 году до 30,92 оборотов в 2009 году, т.е. в 6,7 раз.

Оценка влияния дебиторской задолженности и краткосрочных финансовых вложений на платежеспособность предприятия было произведена на основе анализа коэффициента критической ликвидности. При условии своевременных расчетов с дебиторами на конец 2007 года предприятие могло на 23,6% рассчитаться по своим краткосрочным обязательствам. В 2008 году значение коэффициента – 30,6% – превышает уровень 2007 года, однако к концу 2009 года наблюдается снижение показателя до 20,7%. Значения коэффициента критической ликвидности ниже критериального. Результаты факторного анализа показали, что снижению коэффициента критической ликвидности способствовало только снижение суммы дебиторской задолженности.

Система управления дебиторской задолженностью ООО «Курскглавснаб» включает в себя

Список литературы

Нормативно – правовые материалы

1. Гражданский кодекс Российской Федерации (ГК РФ) (части первая, вторая и третья) (с изм. и доп. от 20 декабря 2006 г.). // СЗ РФ.1994. №32. Ст. 3301.

2. Постановление Правительства Российской Федерации от 21 декабря 2005 г. №792 «Об организации проведения учета и анализа финансового состояния стратегических предприятий и организаций и их платежеспособности». // СЗ РФ. 2006. №12. Ст. 1318.

3. Приказ Минэкономразвития РФ от 21 апреля 2006 г. №104

«Об утверждении Методики проведения Федеральной налоговой службой учета и анализа финансового состояния и платежеспособности стратегических предприятий и организаций». // СЗ РФ. 2005. №52. Ст. 5754.

Специальная литература

1. Анализ финансовой отчетности. / Под ред. О.В. Ефимовой, М.В. Мельник. – М.: Омега – Л, 2006. – 519 с.

2. Басовский Н.А. Финансовый менеджмент. – М.: Инфра-М, 2008. – 240 с.

3. Бертонеш М. Управление денежными потоками. – СПб.: Питер, 2007. – 176 с.

4. Бланк И.А. Управление активами. – Киев: Ника-Центр, 2007. – 720 с.

5. Бурцев В.В. Контроль и совершенствование управления сбытом в коммерческой организации. // Экономический анализ: теория и практика. – 2007. – №7. – С. 6 – 10.

6. Бурмистрова Л.М. Финансы организаций (предприятий). – М.: Инфра-М, 2007. – 361 с.

7. Васильева Л.С. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. – М.: Экзамен, 2008. – 319 с.

8. Войко А.В. Методы инкассации дебиторской задолженности. // Управленческий учет. – 2006. – №1. – С. 16 – 18.

9. Володин А.А., Самсонов Н.Ф., Бурмистрова Л.А. Управление финансами (Финансы предприятий). – М.: Инфра-М, 2006. – 504 с.

10. Вахрушина Н. Создание системы управления дебиторской задолженностью. // Финансовый директор. – 2005. – №5. – С. 30 – 33.

11. Галицкая С.В. Финансовый менеджмент. Финансовый анализ. Финансы предприятий. – М.: Эксмо, 2008. – 652 с.

12. Григорьева Т.И., Теплова Т.В. Ситуационный финансовый анализ. – М.: ГУ ВШЭ, 2006. – 447 с.

13. Губина О.В. Анализ денежных средств. // Управленческий учет. – 2006. – №1. – С. 35 – 38.

14. Горюнов Е.В., Горюнова С.Е Методика оценки влияния внешних и внутренних факторов на развитие экономических процессов. // Экономический анализ: теория и практика. – 2007. – №7. – С. 33 – 38.

15. Жилкина А.Н. Управление финансами. Финансовый анализ предприятия. – М.: Инфра – М, 2007. – 332 с.

16. Зимакова Л.А. Методологические и практические основы управленческой отчетности по краткосрочным обязательствам. // Экономический анализ: теория и практика. – 2006. – №1. – С. 42 – 45.

17. Елизаров Ю.Ф. Экономика организаций (предприятий). – М.: Экзамен, 2008. – 495 с.

18. Крылов С.И. Анализ и прогнозирование в системе управления финансовыми ресурсами организации. // Финансовая аналитика: проблемы и решения. – 2008. – №1. – С. 22 – 25.

19. Кацун В.П. Краткосрочная и долгосрочная финансовая политика. – М.: РосНОУ, 2007. – 306 с.

20. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.: Проспект, 2008. – 424 с.

21. Лукасевич И.Я. Финансовый менеджмент. – М.: ЭКСМО, 2007. – 768 с.

22. Морозова В.Л. Проблема формирования рациональной структуры оборотных активов «платежеспособной» организации. // Экономический анализ: теория и практика. – 2007. – №14. – С. 23 – 25.

23. Мездриков Ю.В. Анализ источников формирования оборотного капитала. // Экономический анализ: теория и практика. – 2007. – №8. – С. 36 – 39.

24. Незамайкин В.Н. Финансы организаций: менеджмент и анализ. – М.: Эксмо, 2005. – 267 с.

25. Павлова Н.Н. Маркетинг в практике современной фирмы. – М.: НОРМА, 2005. – 518 с.

26. Плехова Ю.О. Эффективное управление оборотными активами промышленных предприятий на основе концепции бережливого производства. // Финансы и кредит. – 2007. – №19. – С. 31 – 34.

27. Пивоваров К.В. Финансово-экономический анализ хозяйственной деятельности коммерческих предприятий. – СПб.: Питер, 2007. – 432 с.

28. Перевозчиков А.Г. К оценке стоимости дебиторской задолженности общим потоком. // Экономический анализ: теория и практика. – 2007. – №6. – С. 7 – 10.

29. Руденко А.М. Управление капиталом организации в условиях рынка. // Финансы и кредит. – 2007. – №43. – С. 29 – 34.

30. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия – Минск: Новое знание, 2007. – 686 с.

31. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Управление финансами. – М.: Юнити, 2008. – 639 с.

32. Смачило В., Дубровская Е. Управление дебиторской задолженностью. // Финансовый директор. – 2007. – №5. – С. 29 – 31.

33. Танашева О.Г., Урванцева А.В. Мониторинг в системе управления расчетами с дебиторами. // Экономический анализ: теория и практика. – 2006. – №4. – С. 26 – 29.

34. Теплова Т. Мониторинг финансовой эффективности компаний в рыночной среде. // Финансовая газета. Региональный выпуск. – 2005. – №18, 19.

35. Тронин Ю.Н. Анализ финансовой деятельности предприятия. – М.: Альфа – Пресс, 2007. – 208 с.

36. Филобокова Л.Ю. Методические подходы к управлению и анализу дебиторской задолженностью в малом предпринимательстве. // Экономический анализ: теория и практика. – 2007. – №7. – С. 35 – 39.

37. Шаповалов В.А. Маркетинговый анализ. – Ростов н/Д: Феникс, 2005. – 560 с.